《理財Q&A》選擇好基金 評估報酬率
Q：讀者李先生問：我想投資基金，但是市面上基金那麼多，要如何才能挑選到好基金？
A：綜合各銀行理財中心答覆：基金投資可以從基金的短、中、長期報酬率來評估是否為理想的投資標的，例如設定的目標是長期投資，就必須重視3年以上 的投資報酬率是否穩定；同時可查閱該檔基金之基金經理人的穩定程度，如果基金一天到晚換經理人，通常就表示這檔基金也會處於不穩定的狀態，報酬往往也無法 保持一定的水準。
至於選擇基金時，有幾個指標可供投資人查閱或詢問銷售單位，首先必須弄清楚這檔基金的風險等級，中華民國銀行公會針對基金價格波動的風險程度，依照 基金投資標的風險屬性，以及投資地區的市場風險狀況，由低至高編制為「RR1、RR2、RR3、RR4、RR5」共5個風險收益等級。
其次是應衡量基金報酬率相對於市場報酬率的波動程度，這稱之為「β係數」，通常β係數愈大，代表該檔基金的風險愈高；另有衡量基金淨值波動程度的 「標準差」，標準差愈大，表示淨值波動幅度愈大，即風險相對愈高；還有一個「夏普」（SHARPE）指數，用來衡量承擔每一單位投資風險所能獲得的超額報 酬，當夏普值愈大，表示該基金有較佳的報酬率。
